МСФО IFRS 9: Классификация и учет финансовых активов

FI mМСФО IFRS 9, как считается, упростил классификацию финансовых инструментов по сравнению с предыдущим стандартом  МСФО IAS 39. В соответствии с новым стандартом финансовые активы измеряются в зависимости от того, как компания управляет своими финансовыми инструментами («бизнес-модель»), и какие денежные потоки получает от них. Для финансовых активов IFRS 9 вводит три классификационных категории:

Для финансовых обязательств в МСФО IFRS 9 есть две классификационные категории: по амортизированной стоимости или по справедливой стоимости через прибыль/убыток.

Классификация финансовых активов

Первоначально (в первой части стандарта, вышедшей в 2009 году) в IFRS 9  было деление на две группы: 1) финансовые активы, учитывающиеся по амортизированной стоимости и 2) финансовые активы, учитывающиеся по справедливой стоимости. При этом изменения справедливой стоимости финансовых активов из второй квалификационной категории разрешалось при определенных условиях по выбору компании отражать в прочем совокупном доходе.

Finassets

В финальной версии стандарта МСФО IFRS 9 появилась третья классификационная категория, которая была введена по просьбе некоторых заинтересованных сторон, главным образом, насколько я понимаю, страховых компаний (как написано в пункте IN8 IFRS 9). Эта третья категория называется «финансовые активы по справедливой стоимости через прочий совокупный доход» или по СС через ПСД. В результате получились две похожих по названию категории финансовых активов, отличающихся как по сути, так и по правилам отражения в отчетности.

Принятые сокращения:

  • ПСД — прочий совокупный доход (статья капитала)
  • ОПУ — отчет о прибылях и убытках
  • СС — справедливая стоимость

financial assets

Основа для классификации финансовых активов

Классификация финансовых активов в МСФО IFRS 9 основана на том, как компания управляет группами финансовых активов и каковы характеристики денежных потоков, которые будут получены от этих активов. Таким образом, Совет по МСФО решил сблизить бухгалтерский учет и учет, который использует руководство компаний в отношении активов. Подобный подход нацелен на то, чтобы дать возможность пользователям отчетности предсказывать будущие денежные потоки к получению. Классификация и оценка финансовых активов по IFRS 9 привязывается к экономическому поведению компании-инвестора, или, говоря словами стандарта, к «бизнес-модели управления» этими активами.

Используемая бизнес-модель должна определяться не в отношении отдельного инструмента, а на уровне групп финансовых инструментов. Компания может использовать более чем одну бизнес-модель для управления своими финансовыми активами.

1. Финансовые активы по амортизированной стоимости

Финансовый актив должен оцениваться по амортизированной стоимости, если выполняются оба следующих условия:

  • (a) финансовый актив удерживается в рамках бизнес-модели, целью которой является получение предусмотренных договором денежных потоков, и
  • (b) денежные потоки являются исключительно выплатами основной суммы долга и процентов на непогашенную часть основной суммы долга.

Амортизированная стоимость рассчитывается методом эффективной ставки процента, которая дисконтирует расчетные будущие денежные поступления на протяжении ожидаемого срока действия финансового актива. То есть амортизированная стоимость отражает денежные потоки от финансового актива, которые компания получит в том случае, если будет держать этот актив до погашения.

Хотя целью бизнес-модели, используемой компанией, может быть удержание финансовых активов с целью получения предусмотренных договором денежных потоков, совсем необязательно, чтобы компания удерживала все эти инструменты до наступления срока погашения. Даже в случае, если имеют место продажи финансовых активов или ожидаются такие продажи в будущем, бизнес-модель, может классифицироваться в эту категорию.

Например, управление кредитными рисками, направленное на минимизацию потенциальных кредитных убытков в результате ухудшения кредитного качества активов, является неотъемлемой частью такой бизнес-модели. Продажа финансового актива ввиду того, что он более не удовлетворяет критериям кредитного качества, установленным в документально оформленной инвестиционной политике компании, является примером продаж, вызванной  увеличением кредитного риска.

Однако частая покупка и продажа финансовых активов  или покупка/продажа в больших объёмах не согласуется с этой бизнес-моделью управления финансовыми активами.


Пример 1. Отражение финансового актива по амортизированной стоимости

1 апреля 2015 года компания «Омега» выпустила 100,000 облигаций номинальной стоимостью 100 долларов за облигацию. Компания «Дельта» выкупила весь облигационный заем «Омеги» и собирается удерживать данные инструменты до погашения. Для регистрации данной сделки «Дельта» понесла дополнительные затраты на сумму 100,000 долларов. Облигации были выпущены по цене 130 долларов за штуку и подлежат погашению по номинальной стоимости 31 марта 2019 года. Проценты в размере 12 долларов за облигацию выплачиваются ежегодно в конце периода 31 марта. Эффективная годовая процентная ставка (внутренняя норма доходности) по данным облигациям составляет 5%.

Менеджмент Дельты считает, что на 31 марта 2016 года существенного увеличения кредитного риска не произошло. Оценка 12-месячных ожидаемых кредитных убытков на 31 марта 2016 года — 400,000 долларов.

Задание. Объясните, как данная операция должна быть отражена в финансовой отчетности компании «Дельта» на 31 марта 2016 года.


Решение:

1) Для Дельты это финансовый актив.

2) Так как бизнес-модель управления финансовыми активами подразумевает получение денежных потоков в виде процентов и основного долга, то такие финансовые активы надо учитывать по амортизированной стоимости.

3) Дельта выплатила Омеге за облигации $130*100,000 штук = 13,000,000.

4) Затраты, связанные с регистрацией данной сделки, увеличивают стоимость финансового актива: 13,000,000+100,000 = 13,100,000.

Амортизированная стоимость рассчитывается без учета оценочного резерва (в тысячах долларов):

Входящее сальдо Финансовый доход (5%) Ежегодная выплата Исходящее
13,100 655 (1,200) 12,555

5) На каждую отчетную дату Дельта должна оценить, не произошло ли существенного увеличение кредитного риска.

6) В данном случае это не так, поэтому оценочный резерв признается в сумме 12-месячных ожидаемых кредитных убытков.

Дт Убыток ОПУ Кт Оценочный резерв – 400,000

Выписки из финансовой отчетности (в тысячах долларов):

ОФП на 31.03.16

  • Финансовый актив (долгосрочный) – 12,155 (12,555 — 400)

ОСД за год, закончившийся 31.03.16

  • Финансовый доход – 655
  • Убыток от обесценения – (400)

 

fin_instr

2. Финансовые активы по справедливой стоимости

Если компания рассчитывает получить денежные потоки от продажи финансовых активов (собирается активно торговать ими, играя на разнице в рыночной стоимости), то такие активы должны оцениваться в финансовой отчетности по справедливой (рыночной) стоимости c отражением изменений в справедливой стоимости через прибыль/убыток.

Сюда попадают прежде всего инвестиции в акции, т.е. в долевые инструменты других компаний. Акции не генерируют процентный доход и у них нет «основного долга». Поэтому, как правило, если компания покупает акции другой компании, то бизнес-модель управления инвестициями заключается в реализации выгодных изменений в справедливой стоимости (продажа по более высокой цене). Такие финансовые активы являются частью торгового портфеля и оцениваются по СС через прибыль/убыток.

В случае, если инвестиции в акции не предназначены для торговли ими, а будут удерживаться со стратегической целью (например, акции ключевого поставщика, доля в капитале которого может быть увеличена в будущем), компания-инвестор может принять решение об отражении изменений в справедливой стоимости через прочий совокупный доход. Тогда накопленные в ПСД прибыли или убытки при выбытии инструмента будут реклассифицированы на другую статью капитала (например, нераспределенную прибыль). То есть ни при каких условиях прибыли/убытки от такого финансового актива не попадут в ОПУ и не повлияют на величину чистой прибыли.

Безусловно, в эту категорию попадают не только долевые финансовые инструменты (акции). По справедливой стоимости через прибыль/убыток отражаются также, например, инвестиции в конвертируемые облигации другой компании. В этом случае денежные потоки от инструмента представляют собой не только выплаты процентов и основного долга, но и доход, который связан со стоимостью капитала эмитента облигаций (the return is linked to the value of the equity of the issuer). Поэтому согласно IFRS 9 инвестиции в конвертируемые облигации учитываются по справедливой стоимости через ОПУ. С учетом конвертируемых облигаций в отчетности эмитента (когда они являются обязательствами) можно ознакомиться, нажав на ссылку.

Кроме того, в эту категорию попадают инвестиции в долевые инструменты (облигации), если в рамках бизнес-модели компания управляет такими активами с целью получения денежных потоков через их продажу. В таком случае компания оценивает доходность портфеля инвестиций в облигации и принимает решения о продаже или покупке на основе их справедливой стоимости.

Данная бизнес-модель подразумевает активные покупки и продажи в отличие от бизнес-модели на удержание активов, где продажи являются редкими. При этом компания может получать предусмотренные договором денежные потоки по облигациям за то время, как финансовые активы будут у нее во владении. Но получение процентных доходов в данном случае является побочной операцией, а главная цель этой бизнес-модели управления активами состоит в реализации выгодных изменений в справедливой стоимости.


Пример 2. Отражение финансового актива по СС через ОПУ

1 апреля 2015 года компания «Дельта» приобрела 100,000 акций компании «Омеги». Для регистрации данной сделки «Дельта» понесла дополнительные затраты на сумму 100,000 долларов.

Менеджмент Дельты рассматривает данные финансовые активы как часть торгового портфеля и намерен получать денежные потоки от продажи данных активов. Справедливая стоимость пакета акций на 31 марта 2016 года составила 12,8 миллионов долларов.

Задание. Объясните, как данная операция должна быть отражена в финансовой отчетности компании «Дельта» на 31 марта 2016 года.


Решение:

  • 1) Для Дельты это финансовый актив.
  • 2) Так как бизнес-модель управления финансовыми активами подразумевает получение денежных потоков от продажи активов, то такие финансовые активы надо учитывать по СС через ОПУ.
  • 3) Справедливая стоимость пакета акций на дату приобретения — 13,000,000 ($130 х 100,000).
  • 4) Затраты, связанные с регистрацией данной сделки, списываются на ОПУ — 100,000.
  • 5) Отражение переоценки на отчетную дату Дт Убыток ОПУ Кт Финансовый актив– 200,000 (13,000,000 – 12,800,000)

Выписки из финансовой отчетности (в тысячах долларов):

ОФП на 31.03.16

Финансовый актив (долгосрочный) – 12,800

ОСД за год, закончившийся 31.03.16

  • Расходы на приобретение ФА – (100)
  • Убыток от изменения СС актива – (200)

aurum

3. Финансовые активы по справедливой стоимости через ПСД

Данная категория была введена Советом по МСФО после обращений компаний, которые используют промежуточную бизнес-модель для управления финансовыми активами: стремятся увеличить доход от портфеля инвестиций как за счет получения денежных потоков в виде процентов, так и за счет продажи по цене, превышающей цену покупки.

Такому типу бизнес-модели могут соответствовать различные цели. Например, целью бизнес-модели может быть управление ежедневными потребностями в ликвидности, поддержка определенного уровня доходности по процентам или обеспечение соответствия сроков действия финансовых активов срокам действия обязательств, финансируемых данными активами. Для достижения такой цели компании нужно не только получать предусмотренные договором денежные потоки, но и продавать финансовые активы время от времени.

По сравнению с бизнес-моделью, целью которой является удержание финансовых активов для получения процентов и основного долга, данная бизнес-модель, как правило, будет подразумевать более частые и большие по объемам продажи. Это происходит из-за того, что продажа финансовых активов является неотъемлемым условием достижения цели бизнес-модели, а не побочной операцией.

Общая доходность портфеля при такой модели управления активами зависит как от процентных доходов, так и от денежных потоков от продажи.


Пример 3. Отражение финансового актива по СС через ПСД

1 апреля 2015 года компания «Омега» выпустила 100,000 облигаций номинальной стоимостью 100 долларов за облигацию. Компания «Дельта» выкупила весь облигационный заем «Омеги». Для регистрации данной сделки «Дельта» понесла дополнительные затраты на сумму 100,000 долларов. Облигации были выпущены по цене 130 долларов за штуку и подлежат погашению по номинальной стоимости 31 марта 2019 года. Проценты в размере 12 долларов за облигацию выплачиваются ежегодно в конце периода 31 марта. Эффективная годовая процентная ставка по данным облигациям составляет 5%.

Менеджмент Дельты намерен получать предусмотренные договором потоки денежных средств и, в случае необходимости, продавать облигации для поддержания ликвидности. На 31 марта 2016 года по оценкам Дельты существенного увеличения кредитного риска не произошло. Оценка 12-месячных ожидаемых кредитных убытков на 31 марта 2016 года составила 400,000 долларов. Справедливая стоимость пакета облигаций на 31 марта 2016 года равна 12,8 миллионов долларов.

Задание. Объясните, как данная операция должна быть отражена в финансовой отчетности компании Дельта на 31 марта 2016 года.


Решение:

1) Для Дельты это финансовый актив.

2) Так как бизнес-модель управления финансовыми активами подразумевает получение денежных потоков в виде процентов и основного долга, а также получение денежных потоков от продажи активов (смешанная бизнес-модель), то такие финансовые активы надо учитывать по справедливой стоимости через прочий совокупный доход.

3) Дельта выплатила Омеге за облигации $130*100,000 штук = 13,000,000.

4) Затраты, связанные с регистрацией данной сделки, увеличивают стоимость финансового актива: 13,000,000 + 100,000 = 13,100,000.

5) Амортизированная стоимость всегда рассчитывается без учета оценочного резерва (в тысячах долларов):

Входящее сальдо Финансовый доход (5%) Ежегодная выплата Исходящее
13,100 655 (1,200) 12,555

6) На отчетную дату необходимо сделать переоценку финансового актива до справедливой стоимости: Дт Финансовый актив Кт ПСД – 245,000 (12,800,000 – 12,555,000)

7) На каждую отчетную дату Дельта должна оценить, не произошло ли существенного увеличение кредитного риска.

8) В данном случае это не так, поэтому оценочный резерв признается в сумме 12-месячных ожидаемых кредитных убытков.

Дт Убыток ОПУ Кт ПСД – 400,000

Выписки из финансовой отчетности (в тысячах долларов):

ОФП на 31.03.16

  • Финансовый актив (долгосрочный) – 12,800
  • Прочие компоненты капитала (кредит ПСД) – 645 (245 + 400)

ОПУ за год, закончившийся 31.03.16

  • Финансовый доход ОПУ – 655
  • Отражения убытка от обесценения Дт ОПУ – (400)

ПСД за год, закончившийся 31.03.16

  • Отражение убытка от обесценения Кт ПСД – 400
  • Отражение прибыли от изменения СС актива Кт ПСД – 245

Поскольку при данной бизнес-модели управления активами денежные потоки представляют собой как проценты, так и выручку от продажи, Комитет решил, что пользователям отчетности будет полезна информация как по амортизированной стоимости, так и по справедливой стоимости.

Таким образом, для данной классификационной категории процентный доход показывается в составе прибыли или убытка, как если бы финансовый актив оценивался по амортизированной стоимости, в то время как в отчете о финансовом положении финансовый актив оценивается по справедливой стоимости.

Когда признание таких финансовых активов прекращается, накопленные прибыли или убытки, признанные в составе прочего совокупного дохода, реклассифицируются в состав прибыли или убытка.

Некоторые обобщения для студентов Дипифр

Для тех, кто готовится к экзамену, будет полезны рисунки ниже, в которых речь идет о долевых и долговых инструментах. Если мы возьмем долевые инструменты, т.е. акции, то для них есть одна категория оценки — по справедливой стоимости. Однако, изменения в справедливой стоимости могут быть отнесены как на ОПУ, так и на ПСД (любимый вариант экзаменатора Пола Робинса на экзамене Дипифр)

Рис. 1

financial assets2

Если рассматривать инвестиции в долговые инструменты — облигации, то для них можно использовать все три категории оценки финансовых активов. Но будьте внимательны: СС через ПСД для акций — это не тоже самое, что СС через ПСД для инвестиций в облигации. Причем отличия не только в самой оценке таких активов, но и в том, что для облигаций накопленные в ПСД прибыли/убытки при выбытии финансового актива попадают в ОПУ, а для акций  — накопленные в ПСД прибыли/убытки переводятся на другую строку капитала, т.е. никогда не влияют на чистую прибыль.

Рис.2

financial assets1

 

Другие статьи по теме «Стандарты МСФО»:

  1. Консолидация — это контроль. МСФО IFRS 10 — это единая концепция контроля для любых объединений бизнеса
  2. Оценочные обязательства в балансе — это не оценочные резервы. Сравнение МСФО 37 и ПБУ 8/2010
  3. Условные обязательства и условные активы МСФО. Прошлое, настоящее и будущее.
  4. Операционная и финансовая аренда — это стандарт МСФО (IAS) 17
  5. МСФО IFRS 13: объяснение положений стандарта об измерении справедливой стоимости (часть 2)

Вернуться на главную страницу

 

10 комментариев

  • Kirill:

    Добрый день,

    подскажите по данному моменту в примере 3:

    ПСД за год, закончившийся 31.03.16

    Отражение убытка от обесценения Кт ПСД – 400
    Отражение прибыли от изменения СС актива Кт ПСД – 245

    Непонятно, почему и прибыль, и убыток увеличивают ПСД, тогда как по идее эффект должен быть разнонаправленный.

    Спасибо!

    [Ответить]

    expert

    Кирилл,
    «По идее», возможно, и должен. Но по правилам именно так, и ошибки в примере нет. Так что вопрос не ко мне, а к разработчикам стандартов, пример взят оттуда. В этом и сложность данной классификационной группы финансовых активов.

    [Ответить]

    Никита

    Кирилл, ПСД не складывается (возможно вы немного запутались).
    Это в ОФП складывается две величины в пассиве баланса в разделе Прочие компоненты собственного капитала (ПКСК).

    Две величины это:
    1) Это плюсовое изменение СС финансового актива на 245.
    В активе баланса амортизационная стоимость должна быть — 12 555. Но за счет того что СС актива на дату отчета составляет 12 800 (т.е. выросло на 245), то в пассиве баланса мы должны показать этот прирост либо в виде прибыли либо виде резерва переоценки (ПКСК). Берем последний с учетом выбранной бизнес-модели. Т.е. в пассиве баланса образовался резерв переоценки, который равен 245. В ОПУ это величина не попадает до тех пор, пока не произойдет выбытие финансового актива. В ПСД отражаем ПРИБЫЛЬ 245
    2) Это начисления резерва в размере 400 согласно стандарту IAS 37.
    На отчетную дату 31/03/15 компания должна создать резерв, т.к. ожидаются убытки в предстоящем отчетном периоде. Поэтому создаем резерв на возможные убытки в размере 400. Проводка Дт. Расход (опу) 400 Кт. Резерв 400. В ОПУ у нас попадет расход в размере 400 (по стандарту). В ПСД отражаем УБЫТОК 400.

    В ОФП в разделе пассива баланса имеем следующую картину:
    -Резерв переоценки облигаций 245
    -Резерв на возможные убытки 400
    Итого ПКСК: 645

    В ПСД
    Убыток от возможно обесценения 400
    Прибыль от изменения СС финансового актива 245

    [Ответить]

    expert

    Никита, спасибо за объяснение. Я бы только поправила — здесь работает на МСФО 37, а IFRS 9. И слово «резерв» здесь неуместно. Я бы крайне не рекомендовала пользоваться этим термином в отношении ПСД на экзамене! Прочие компоненты капитала — да, это правильно. А «резерв» в русском бухгалтерском языке имеет двоякое толкование: это может являться и обязательством, и капиталом. На экзамене Дипифр надо четко разделять эти понятия.
    Дт ОПУ Кт ПСД (прочий совокупный доход) — 400. В ОПУ он дает дебетовый оборот (расход), в ПСД — кредитовый оборот (получается доход). Это проще запомнить, чем вдумываться.

    [Ответить]

  • Olga:

    Здравствуйте,
    Спасибо за наглядные примеры.
    Подскажите, пожалуйста, во втором примере- этот момент не отражён в учёте, это не ошибка?
    Проценты в размере 12 долларов за облигацию выплачиваются ежегодно в конце периода 31 марта.
    Спасибо

    [Ответить]

    expert

    Ольга, спасибо за вопрос, придется переписывать условие. Я так понимаю, что при таком условии, если Дельта долго не продает такие активы (облигации), то это уже пример учета по СС через ПСД: эта бизнес-модель предполагает получение и контрактных денежных потоков, и денежных потоков от продажи финансовых активов. Хотелось на одном примере показать разницу в учете между тремя типами классификации, но лучше я сделаю, как в учебниках. В учебниках это вопрос решается просто — учет финансовых активов по СС показывается на примере покупки акций, у которых нет контрактных денежных потоков.

    Я так думаю, что пример с облигациями тоже возможен, тогда надо будет провести % по облигациям как финансовый доход, а в расчете прибыли/убытка от переоценки до СС будут несколько другие цифры.

    В пунктах стандарта IFRS 9 B4.1.5, B4.1.6 написано, что если бизнес-модель компании отвечает классификационной категории по СС через прибыль/убыток, то «для таких портфелей активов получение предусмотренных договором денежных потоков является побочной операцией при достижении цели бизнес-модели». То есть, главное, это не какие активы, а какая бизнес-модель. И покупка облигаций тоже может классифицироваться как ФА по СС через ОПУ.

    [Ответить]

  • Olga:

    expert,
    теперь всё понятно, спасибо!!!

    [Ответить]

  • Olga:

    Спасибо огромное! Очень актуально было сегодня на экзамене!

    [Ответить]

  • юля:

    подскажите, пожалуйста, как рассчитали поле «исходящее» в примере 1?

    [Ответить]

    expert

    Юля, нужно все столбцы сложить с учетом знаков. То, что в скобках — с минусом

    [Ответить]

Комментировать

Поиск по сайту с помощью Яндекса
Подписка на новые статьи
«align=»absmiddle